加密货币质押池是什么意思？如何选择质押池？

什么是质押

质押是指人们将其加密货币锁定一定时间以帮助保持区块链运行，而获得奖励的一种方式。

质押加密货币类似于在银行存款。银行需要客户存款来为其他人和企业创造贷款。为了激励客户存款，银行提供利息。质押的运作方式与此相似。

当您质押加密货币时，您实际上是锁定了您的代币以参与维护区块链的安全性，这是利用权益证明（PoS）模型的加密货币可用的过程。与原始的工作量证明（POW）模型相比，该模型不仅更加节能，而且还提供了一种产生被动收入的方法，其利率通常高于传统银行业务。

权益证明（PoS）是区块链达成共识的常见方式。在这个系统下，想要验证新交易并向区块链添加新区块的网络参与者必须“抵押”一定数量的加密货币。

加密货币质押池

质押池是一种工具，允许多个加密货币持有者将其代币放入池中，从而授予质押池运营者成为验证器，并以代币的形式奖励所有利益相关者所贡献的计算资源。

质押池模型的整体思路与传统矿池非常相似，涉及到将哈希率池化在一个工作量证明 (PoW) 区块链。但是，权益池设置仅适用于采用权益证明 (PoS) 模型的区块链，或者通过协议设计功能在非POS系统中可用。

通常，质押池由池运营商管理，决定加入池的利益相关者必须将其代币锁定在特定的区块链地址（或钱包）中。虽然有些矿池要求用户将其代币抵押给第三方，但还有许多其他替代方案允许利益相关者在将其代币保留在个人钱包中的同时贡献其抵押权。例如，所谓的冷质押池可以实现更安全的模型，因为用户可以参与质押过程，同时将资金保存在硬件钱包中。

与单独质押相比，质押池将给予较小的奖励，因为每个成功的区块锻造（验证）都会将奖励分配给众多参与者水池。此外，大多数矿池都会收取费用，这将进一步减少最终的支出。另一方面，质押池提供了更可预测和更频繁的质押奖励。除此之外，它们还允许利益相关者获得被动收入，而不必担心设置和运行验证节点的技术实施和维护。

ETH质押介绍

自以太坊升级之后，共识机制变为权益证明 (PoS) ，ETH持有者可以质押其ETH来保护网络并赚取奖励。但直接通过以太坊网络质押需要至少32 ETH，还需设置并维护节点。

如何运作：

从表面上看，ETH质押池的工作原理与PoW中的矿池类似，但由于PoS的性质，它可以为用户提供额外的利益。

1. 通过将ETH汇集在一起，质押者可以绕过32个ETH的最低要求，从而允许较小的质押者参与PoS。

2. 不需要每个用户操作自己的验证器，质押池会处理相应操作。此外，一些还可以为用户提供保险，以防止协议惩罚，如罚没（Slashing）。

3. 质押池可以保持流动ETH的储备，以满足立即提款的需求，类似于银行。假设不是所有客户都想在同一时间提款，那么这就可以消除四个月的提款期。

4. 最后，质押池可以提供代表所质押ETH的代币，且可在其他应用中使用。

质押池选择类型：

如果想参与ETH质押，市场上常见的方案主要有以下几种类型：

自建节点：用户自行运行执行层（原名 Eth1）和共识层（原名 Eth2）客户端并自行运行维护节点；需要最少 32 ETH 以及运维验证节点的技术能力、精力与经验，用户独立管理质押的资金并通过持续的运维获取质押收益。其优势在于用户对自建节点有完全的掌控，且没有集中托管的中心化风险。但对资金和专业性要求较高，普通用户难以参与。

完全托管式：用户只需将参与质押的ETH转移至托管机构（如目前Binance、Coinbase等交易所），托管机构将100%为用户管理、运维信标链上的验证器节点，并在质押收益上抽取分润。，允许用户小额（少于32 ETH）参与质押。

基于托管的质押池：基于托管的质押池不仅支持小额（低于32 ETH）质押，还可以解决质押金被锁定后带来的流动性问题，解决方案是在质押的同时向质押者发放质押池代币作为质押凭证。这类凭证一般在执行层上以 ERC20 代币形态存在，由于它代表了用户参与质押的本金与收益，因而其价值近似以太坊主网上的 ETH，且可以在区块链上 / 交易市场上自由流通交易。

非托管服务：非托管方案是一种允许用户在参与 ETH 质押的同时保持资产自持的方案类型。相较于自建节点方案，非托管方案通过引入第三方节点服务商帮助用户解决运维节点的难题，同时资产控制权和所有权仍由用户自行掌握。以太坊质押服务中的每个验证节点都对应两个密钥，一个是签名密钥，用于验证区块，另一个是提款密钥，用于取回质押的 ETH 本金和收益。